Сегодня хотела написать про путь к правильному портфелю. Но решила сначала поговорить о риске инвестиций.
Когда я с клиентами составляю финансовый план , всегда проходим тест на риск-профиль инвестора. Но не всегда он дает верный ответ) Т.к эмоции берут вверх.
В каждого человека «встроен» довольно точный определитель инвестиционного риска.
❗️А теперь задача — его нужно правильно настроить.
Представьте, что вы инвестировали 1 000 000 рублей несколько лет назад, и сегодня вы вошли в личный кабинет и увидели, что стоимость вашего портфеля составляет 900 000 рублей, что составляет убыток в 10%. Это будет слишком много?
Как насчет 700 000 рублей, -30% потерь? Как насчет 440 000 рублей, -56% потерь? Столько обычный агрессивный портфель потерял в 2008 году и 2022 году и даже больше.
Вы сможете продолжать следовать стратегии?
Для портфеля, состоящего из акций на 90%, падение на 20-30% в любой отдельный год не будет необычным. Это нормально . А вам это ок?
На рынке облигаций тоже много всего происходит. Получить убыток даже в 10% в год тут редкость. Вы можете держать отдельные облигации до погашения и вообще не нести рыночные риски (только риски дефолта).
Если вы вообще не склонны рисковать, то и без чужой помощи воспользуетесь застрахованным депозитом в банке.
С другой стороны, если у вас достаточно денег для выполнения всех обычных жизненных целей, то можете брать еще более высокие риски — инвестиции в реальный бизнес, недвижимость, хедж-фонды, структурные продукты и т.п
Каждый человек на интуитивном уровне может определить какую долю инвестиций направить в депозиты, облигации, акции, инвестиционную недвижимость и условные опционные хедж-фонды.
Но будьте самокритичны. Задайте себе вопросы:
▪️Готовы ли нести риски своих вложений?
▪️Что будет, если риски реализуются и одновременно вам понадобятся деньги?
▪️Что произойдет с инвестициями, если в вашей жизни случится какая-то неприятность, требующая существенного финансирования?
▪️Как вы себя почувствуйте, если увидите убытки?
Недостаточно уверенности?
▪️Убедитесь, что у вас есть подушка безопасности (сумма, достаточная для оплаты всех расходов на период 6-12 месяцев) и инвестируйте ее консервативно.
▪️Убедитесь, что вы вы застраховали свое здоровье, жизнь основного кормильца, основное имущество, потеря которых может обернутся катастрофическим затратами.
▪️Запланируйте и оформите передачу наследства.
Все еще не уверены?
Распределите инвестиции по целям. Тут то и появится ваш инвестиционный горизонт — основа для возможности принимать риск.
И вот теперь, когда жизненные неприятности не могут сильно помешать вашим планам, вы очень легко составите портфель для каждой из ваших целей.
Интересно какие доли ценных бумаг на разных горизонтах держать в портфелях?
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Записывайтесь на консультацию
